在日前召開的2012年全國工業和信息化工作會議上，工信部部長苗圩指出，2012年將大力推動傳統產業的優化升級，把兼并重組作為全年著力突破的工作重點，將出臺水泥、鋼鐵等重點行業兼并重組的實施方案，推動和完善企業兼并重組的政策體系。

我國水泥行業伴隨著近三十年來的經濟騰飛，目前正處于規?；l展階段。但從實際情況來看，目前各區域空白市場已基本被搶占完畢，行業已經進入到整合階段。

粗放型的產銷兩旺

水泥行業與宏觀經濟整體發展的相關性比較高，受宏觀經濟影響顯著。近年來，國民經濟持續快速發展、基礎設施更新改造和房地產行業增長迅速，帶動了水泥需求較快增長，水泥產銷量也大幅提高。

2010年，雖然國家實施了一系列樓市新政，對建材行業需求抑制作用逐漸顯現，且國家重申淘汰落后產能，但我國水泥產銷仍保持了良好的上升勢頭。全國水泥產銷量分別為18.68億噸、18.51億噸，增長率均處于14%以上。

2011年，盡管受到國家嚴格限制新建水泥生產線的政策，但受保障房建設等需求因素的影響，全國水泥供給量仍持續快速增長。前瞻產業研究院數據監測中心的監測數據顯示，2011年1-10月，全國水泥產量累計17.04億噸，同比增長18%，預計全年水泥產量很可能突破21億噸。

近年來，我國水泥制品行業銷售收入也逐年增加。2009年行業實現銷售收入2159.34億元，同比增長27.79%;2010年，行業實現銷售收入2980.16億元，同比增長38.01%。2011年1-9月，行業實現銷售收入3316.20億元，較上年同期增長46.00%，為近年來最大增速。

2004-2011年1-9月水泥制品行業銷售收入趨勢圖(單位：億元，%)

資料來源：《水泥行業產銷需求與投資預測分析報告》

雖然受到國家淘汰產能的影響，但水泥行業仍然保持較好的盈利狀況。2011年1-9月，水泥行業利潤總額為170.73億元，同比增長70.08%。而在2009年及2010年，行業利潤總額分別為93.09億元和139.99億元，增幅為33.84%及50.39%。

除了供應國內需求，我國水泥行業也開始銷往國際市場。

據海關數據顯示，2011年1-8月，我國水泥行業進口總量152.03萬噸，進口總額為6929.14萬美元。而2010年該行業進出口總額為80489.97萬美元，其中出口額為72816.91萬美元，同比增長4.59%，實現貿易順差65143.84萬美元。

“十二五”期間是我國經濟轉型的關鍵時期，規劃將GDP增速由年均增長11.2%下調到7%，加之“四萬億”投資接近尾聲，固定資產投資難以出現大幅度的增長，預計未來2年內，水泥的需求將有所放緩。但隨著我國貨幣政策將有可能出現定向寬松，各地高鐵項目、高速公路項目、保障房項目、水利建設及西部大開發項目的持續推進，2012年我國的水泥需求增速將不會出現大幅度的下滑，預計維持7.8%-8.5%左右的穩定增長。

“十二五”期間，預計城鎮化率年均提高0.8-1.0個百分點，到2015年達到52%左右。城鎮化水平的提高推動工業化進程的加速，工業化的加速發展將繼續擴大對水泥的需求。

水泥行業主要需求分布情況(單位：%)

資料來源：資料來源：《水泥行業產銷需求與投資預測分析報告》

但必須看到，我國水泥行業存在嚴重的產能低、市場集中度低、單位產值低的“三低”問題，粗放型的特征顯露無遺。

行業整合主導產業轉型升級

“十一五”期間，我國水泥產業在快速發展過程中，技術結構、規模結構、產品品種質量結構、企業組織結構進一步優化，技術進步、自主創新、節能減排、聯合重組、淘汰落后成為產業發展新的亮點。

2010年11月30日，工信部公布《水泥行業準入條件》法則，明確提出新建項目的技術規格、節能環保的規定，鼓勵現有水泥企業兼并重組，支持不以新增產能為目的技術改造項目。在國家政策的指導下，各省市也陸續出臺相關法規，引導水泥行業的整合，促進產業的轉型升級。

截至2011年9月末，我國水泥行業規模以上企業數3830家，實現銷售收入3316.20億元，其中虧損企業581家。目前，我國水泥行業從業人員總數為96.73萬人。

從企業規模來看，2011年1-9月，水泥行業內中、小型企業共有3808家，占比99.43%，從業人員總數也遠大于大型企業，而銷售收入和資產總額也廣泛分散于這些中小型企業中。在此前的2010年，全國5114家水泥企業中，小型企業多達4332家，而大型企業僅有20家，僅占企業總數的0.39%。

在國外，水泥產業技術門檻高、專業化強，市場主要集中于幾家大型企業，市場集中度較高。進入上世紀90年代以來，全球并購的速度明顯加速，目前世界前10大公司的市場份額已經達到了50%以上。

1996-2010年我國前十大水泥生產商市場份額變化(單位：%)

資料來源：資料來源：《水泥行業產銷需求與投資預測分析報告》

從上圖可以看出，近年來我國水泥行業集中度不斷提升，但與國際相比仍處于較低水平。在我國，2010年18.68億噸的產量是由5114家企業完成的，前10位企業水泥企業產量僅占全國比重20%左右，市場集中度很低。

早在去年5月，工信部就根據國務院的文件精神，向各省市明確了18個行業淘汰落后產能的目標任務，其中水泥產業淘汰量和涉及企業最多，淘汰量要達到9155萬噸，涉及企業達762家。

今年11月，工信部正式印發的《建材工業“十二五”發展規劃》，提出了水泥行業未來發展的指導思想和主要目標?！兑巹潯窂娬{，要嚴格控制水泥行業新建產能擴張，堅決淘汰落后產能，積極促進調整產業結構，推進節能減排和兼并重組。

《規劃》指出，“十二五”期間，我國將努力保證10%以上的工業增加值，實現淘汰落后產能2.5億噸，力爭使行業前十大企業的市場集中度達到35%。

《規劃》提出，我國將支持優勢企業跨地區、跨行業、跨所有制實施聯合重組，大力整合中小水泥企業和水泥粉磨站，提高產業集中度，力爭到2015年末，水泥企業戶數比2010年減少三分之一。

前瞻產業研究院水泥行業研究員高曉詩認為，并購重組帶來的直接結果是行業集中度的提高，企業可以通過并購重組提高核心競爭力和價格優勢，依靠改進技術和精細管理最大限度地控制煤耗、電耗、人員等指標，實現變動成本最低化和利潤最大化。

高曉詩指出，目前雖然全國范圍還沒有出現主導企業，但是區域整理已經初露端倪，未來幾年無論是政策導向，還是企業自身擁有的資金實力，大企業將成為行業的主角，通過兼并重組完成布局的階段，大企業繁榮時代到來。