行業主要上市公司：天合光能(688599)、東方日升(300118)、太陽能(000591)等

本文核心數據：全國光伏裝機容量;阿壩州光伏裝機容量;阿壩州光伏發電量

光伏產業發展現狀及價值鏈分布

——全國光伏產業發展規模

我國太陽能光伏行業雖起步較晚，但發展迅速，尤其是2013年以來，在國家及各地區的政策驅動下，太陽能光伏發電在我國呈現爆發式增長，據國家能源局統計數據顯示，2017年，我國光伏發電新增裝機容量為53.06GW，創歷史新高，2018年，受光伏531新政影響，各地光伏發電新增項目有所下滑，全年新增裝機容量為44.26GW，同比下降17%。受國家光伏行業補貼、金融扶持等政策影響，2020年及2021年光伏裝機量大幅回升。2020年，中國光伏新增裝機48.20GW，同比增長59%。2021年，中國光伏新增裝機再創新高，達到54.88GW，同比增長14%。

據國家能源局統計數據顯示，2013年以來，我國光伏發電累計裝機容量增長迅速。2013年，全國光伏發電累計裝機容量僅為19.42GW，到2019年已經增長至204.58GW。在2013-2019年，全國光伏發電累計裝機容量已超過10倍增長。截至2021年，全國光伏發電累計裝機306.56GW，同比增長21%。

——光伏產業價值鏈分布

光伏行業的產業鏈上游主要為光伏電池相關原材料，包括形成電池的單晶硅和多晶硅、硅片和其他原材料;中游組件包括光伏電池、光伏玻璃、光伏背板、光伏逆變器和光伏支架等;下游為光伏發電應用領域，主要包括光伏電站的建設和運營。從附加值來看，光伏產業上游多晶硅、硅片生產有一定的技術門檻，附加值較高，中游組件領域近年來產能擴張較快，競爭激烈，附加值有所下降，下游電站運營和電力銷售附加值較高。

注：上述毛利率區間以行業代表性上市公司2021年毛利率填列

阿壩州光伏產業政策環境

阿壩州日照充足，太陽能資源豐富;“十三五”期間，阿壩州政府多次提出要加快州內太陽能資源開發力度，并明確提出了光伏裝機量目標，鼓勵來州投資者投資光伏產業項目;2021年阿壩州發布的“十四五”規劃中提出，要加快建設州內4個光伏發電基地，力爭到2025年實現光伏裝機150萬千瓦以上。2016-2022年間，阿壩州共有10條相關政策發布。

阿壩州光伏產業鏈現狀圖譜

——阿壩州光伏產業鏈圖譜

盡管近年來阿壩州大力鼓勵企業投資新能源產業，但是由于上游工業基礎薄弱，目前阿壩州光伏產業鏈企業主要還是集中在工業硅、光伏項目建設運營以及光伏設備銷售領域。

——阿壩州光伏產業鏈企業地圖

由于阿壩州太陽能資源分布比較平均，州內各個縣均分布有光伏項目建設運營企業以及光伏設備銷售企業，相對來說，黑水縣和小金縣光伏產業鏈更加完善。

——阿壩州光伏產業發展載體圖譜

“十三五”期間，阿壩州光伏產業開發穩步有序，目前已經州內已經形成了北部、西北部、中部和西南部四大光伏發電基地，另外依托飛地園區積極發展多晶硅、太陽能電池等光伏上游產業鏈。

阿壩州光伏產業發展現狀

——裝機量達32.5萬千瓦

阿壩州地處川西北高原，日照充足，根據阿壩州各縣氣象站觀測資料，各縣近30年平均日照小時數約在1450h～2440h之間，年總輻射量為4900-6300MJ/m2之間，屬于全國太陽能資源B類地區，即全國太陽能資源“很豐富”的區域，具有很大的開發利用價值，全州太陽能資源理論蘊藏量超過3000萬千瓦。

“十三五”期間，阿壩州擇與有實力的開發企業，達成合作協議。先后在紅原、若爾蓋、小金、阿壩等縣建成光伏發電項目18個，總裝機為32.5萬千瓦，其中建成集中式光伏項目13個，裝機32萬千瓦，建成分布式光伏電站5個，裝機0.5萬千瓦。

——光伏發電量持續上升

近年來，在省政府、州政府的支持下，阿壩州光伏資源開發態勢良好;2018和2019年，州內光伏發電量分別達到了2.9億千瓦時和3.34億千瓦時;2022年前8個月，州內光伏發電量達到了3.27億千瓦時，同比增長3.6%，占全州規上工業發電量的2.4%，預計2022年全年州內光伏發電量將超過4億千瓦時。

注：阿壩州未公布2020年及2021年全年光伏發電量數據。

——規上光伏發電企業持續增加

阿壩州統計局數據顯示，州內光伏產業發展始于2016年，是年州內出現了2家光伏發電企業，之后阿壩州發電企業數量以約每年1家的速度增長，到2022年8月，全州已經有8家規模以上的光伏發電企業。

——產業配套設施同步建設

2021年10月，阿壩州西北牧區首座220千伏智能變電站“紅原220千伏輸變電工程”正式投運，該工程由國網四川省電力公司投資建設，總投資9.8億元，新建變電站一座，新建線路377公里。紅原220千伏輸變電工程投運后，受益地區將涵蓋紅原縣、阿壩縣、若爾蓋縣，受益牧區居民約20.38萬人，不僅讓阿壩州西北部牧區電網“提檔升級”，整個牧區更是由原來的110千伏網架結構升級至了220千伏網架結構，將單電源供電方式變成雙電源，減少了由長距離多線路串接供電易發故障帶來的停電風險，供電可靠性更高、更大、更穩;同時，該工程已打通了紅原縣、阿壩縣、若爾蓋縣光伏清潔能源持續開發的外送通道，為落實阿壩州“雙碳”行動打下了堅實基礎。

未來五年，阿壩州將深入實施“大樞紐、大平臺、大通道”戰略，加強“電力高速公路”建設，加快推進阿壩1000千伏輸變電工程及500千伏配套工程前期工作，力爭“十四五”建成投產，解決州內大渡河上游水電及光伏基地開發電力集中送出問題。

阿壩州光伏產業發展前景及規劃

——阿壩州光伏產業發展前景

根據2021年3月阿壩州政府發布的《阿壩藏族羌族自治州國民經濟和社會發展第十四個五年規劃和二〇三五年遠景目標綱要》，“十四五”期間，阿壩州要著力打造北部、中部、西北部、西南部4個光伏發電基地，力爭實現光伏裝機容量 150萬千瓦以上。

——阿壩州光伏產業發展規劃

“十四五”期間，阿壩州將圍繞兩個主題發展光伏產業：

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