行業(yè)主要上市公司：目前國內(nèi)通信產(chǎn)業(yè)的上市公司主要有中國移動(600941)、中國電(601728)、中國聯(lián)通(600050)、中興通訊(000063)、烽火通信(600498)、中天科技(600522)、亨通光電(600487)、富通信息(000836)、通鼎互聯(lián)(300004)、特發(fā)信息(000070)等。

本文核心內(nèi)容：通信產(chǎn)業(yè)市場規(guī)模、通信產(chǎn)業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀、通信產(chǎn)業(yè)競爭格局、通信產(chǎn)業(yè)發(fā)展前景及趨勢。

行業(yè)概況

1、定義

通信是指是人與人或人與自然之間通過某種行為或媒介進行的信息交流與傳遞，從廣義上指需要信息的雙方或多方在不違背各自意愿的情況下，無論采用何種方法，使用何種媒質(zhì)，將信息從某方準確安全傳送到另方。

本文中，前瞻對通信產(chǎn)業(yè)的定義為：由從事通信設備和系統(tǒng)及相關的配套設備、專用零部件的研究、生產(chǎn)、開發(fā)的企業(yè)，以及電信運營服務商和光通信行業(yè)組成的產(chǎn)業(yè)群體。

2、產(chǎn)業(yè)鏈剖析

通信產(chǎn)業(yè)的上游行業(yè)主要為電子元器件制造業(yè)(如集成芯片、電阻、電容、晶振、LCD屏、印刷電路板)、塑膠與五金結(jié)構(gòu)件制造業(yè)(如塑膠、鋁合金、五金插接件、機柜及其它結(jié)構(gòu)件)和通信設備部件制造業(yè)(如收發(fā)器、交換機、天線、分路器、合路器等)。目前這一領域領先的企業(yè)有欣天科技、實達集團、燦勤科技和創(chuàng)遠儀器等;

作為產(chǎn)品原材料供應商，電子元器件、塑膠與五金結(jié)構(gòu)件制造業(yè)、通信設備制造業(yè)(部件)對通信產(chǎn)業(yè)的影響主要體現(xiàn)在采購成本上。而通信產(chǎn)業(yè)僅作為IT產(chǎn)業(yè)的一小部分對上游原材料影響相對有限。

通信產(chǎn)業(yè)的中游為產(chǎn)業(yè)鏈的主要環(huán)節(jié)，分為通信設備制造業(yè)、電信運營服務以及通信行業(yè)三個細分市場;其中，通信設備業(yè)主要由三個專業(yè)領域構(gòu)成：核心網(wǎng)設備、網(wǎng)絡覆蓋設備和終端用戶設備，該領域目前的代表企業(yè)有華為技術有限公司、中興通訊、小米集團等;電信運營服務方面，我國目前的電信運營服務市場呈三大電信運營商寡頭壟斷競爭;光通信是采用光纖作為主要的傳輸媒質(zhì)來實現(xiàn)用戶信息傳送的通信技術的總稱，具體包括用于運營商電信網(wǎng)絡和企業(yè)級數(shù)通建設所需的光纖光纜、光器件/光模塊、光主設備等光通信產(chǎn)品，以及光網(wǎng)絡的規(guī)劃、建設和優(yōu)化等網(wǎng)絡服務，其中代表企業(yè)有烽火通信、長飛光纖、亨通光電、富通信息、中天科技和通鼎互聯(lián)等。

通信產(chǎn)業(yè)的下游行業(yè)主要為政府與公共安全、公用事業(yè)以及工商業(yè)等行業(yè)，這些下游市場的需求變化和產(chǎn)業(yè)政策直接影響產(chǎn)業(yè)的經(jīng)營效益和持續(xù)發(fā)展。同時，通信產(chǎn)業(yè)也能更大程度地促進下游行業(yè)的快速發(fā)展，提高下游行業(yè)的生產(chǎn)效率，具體產(chǎn)業(yè)鏈布局如下圖：

行業(yè)發(fā)展歷程：行業(yè)處在突飛猛進階段

目前，我國通信行業(yè)發(fā)展較為迅速，但是過去由于經(jīng)濟實力和技術水平的限制，我國通信行業(yè)建設相較于西方國家整體起步較晚。1949年，我國的電話普及率不到0.05%，全國的電話總用戶數(shù)只有26萬。電話交換機主要以人工交換機為主，步進制交換機為輔。同年，中華人民共和國郵電部正式成立，統(tǒng)一管理中華人民共和國的郵政和電信業(yè)務;1987年11月，中國的第一代模擬移動通信系統(tǒng)(1G)在廣東第六屆全運會上開通并正式商用;經(jīng)過近32年的發(fā)展，我國經(jīng)歷了由1G網(wǎng)絡向4G網(wǎng)絡過渡的發(fā)展歷程;至2019年6月，工信部正式向中國電信、中國移動、中國聯(lián)通、中國廣電發(fā)放5G商用牌照，中國正式進入5G商用元年。

行業(yè)政策背景：政策加持，行業(yè)發(fā)展迅速

近年來，國務院、國家發(fā)改委、工信部等多部門都陸續(xù)印發(fā)了支持、規(guī)范通信行業(yè)的發(fā)展政策，內(nèi)容涉及5G網(wǎng)絡建設、終端IPv6升級改造、“雙千兆”網(wǎng)絡基礎設施、工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)建設等內(nèi)容;根據(jù)我國國民經(jīng)濟“八五”計劃至“十四五”規(guī)劃，國家對通信行業(yè)的支持政策經(jīng)歷了從“適當發(fā)展”到“提高服務水平和確保信息安全”再到“積極推進發(fā)展”的變化。2018年以來影響通信產(chǎn)業(yè)發(fā)展的主要政策規(guī)劃包括：

行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀

1、電信業(yè)務收入和發(fā)展質(zhì)量平穩(wěn)增長

工業(yè)和信息化部發(fā)布的《2021年通信業(yè)統(tǒng)計公報》顯示：2021年我國通信行業(yè)保持穩(wěn)中向好運行態(tài)勢，電信業(yè)務收入穩(wěn)步提升，累計完成1.47萬億元，比2020年增長8.0%。按照上年不變單價計算，全年電信業(yè)務總量較快增長，完成1.7萬億元，比2020年增長27.8%。

2、通信設備制造行業(yè)市場規(guī)模逐年遞增

根據(jù)《中國電子信息產(chǎn)業(yè)統(tǒng)計年鑒》，2014-2019年全國規(guī)模以上通信設備制造業(yè)營業(yè)收入持續(xù)增長。根據(jù)工信部，2020年，通信設備制造業(yè)營業(yè)收入同比增長4.7%，則通信設備制造業(yè)營業(yè)收入初步估計達39729億元。

2016-2020年，全國通信設備零售營業(yè)收入呈波動遞增趨勢，年復合增長率2.01%;2020年受疫情影響，營業(yè)收入增速有所放緩。2020年全國通信設備零售營業(yè)收入達1363.5億元，同比增長0.78%。面對激烈變化的內(nèi)外部環(huán)境和新一輪通信技術的變革，我國通信設備產(chǎn)業(yè)在保持已有產(chǎn)品集成創(chuàng)新和低成本研發(fā)比較優(yōu)勢的基礎上，亟須把握產(chǎn)業(yè)融合發(fā)展的新形勢和新機遇，加強產(chǎn)業(yè)的橫向協(xié)作和縱向整合，以繼續(xù)擴大市場規(guī)模。

注：截至2021年2月國家統(tǒng)計局尚未公布2021年中國通信設備零售營業(yè)收入規(guī)模。

3、手機用戶數(shù)量分析

2013-2021年中國電話用戶數(shù)和移動電話用戶數(shù)總體呈增加趨勢變動，其中移動電話用戶數(shù)增加量明顯。根據(jù)工信部數(shù)據(jù)，2021年，全國電話用戶凈增4755萬戶，總數(shù)達到18.24億戶。其中，移動電話用戶總數(shù)16.43億戶，全年凈增4875萬戶，普及率為116.3部/百人，比上年末提高3.4部/百人。

4、手機出貨量分析

根據(jù)中國信息通信研究院統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，2016-2020年我國手機市場出貨量呈逐年下降趨勢，手機出貨量連續(xù)五年承壓。2021年全年國內(nèi)市場手機總體出貨量累計3.51億部，同比增長13.9%，為近六年來手機出貨量首次正向增長;其中，5G手機出貨量2.66億部，同比增長63.5%。

5、互聯(lián)網(wǎng)普及率不斷提升，網(wǎng)民數(shù)量全球最多

中國互聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)絡規(guī)模持續(xù)擴大，網(wǎng)絡升級加速。根據(jù)中國互聯(lián)網(wǎng)絡信息中心發(fā)布的第47次《中國互聯(lián)網(wǎng)絡發(fā)展狀況統(tǒng)計報告》數(shù)據(jù)顯示，截至2020年12月，我國的網(wǎng)民總體規(guī)模已占全球網(wǎng)民的五分之一左右。“十三五”期間，我國網(wǎng)民規(guī)模從6.88億增長至9.89億，五年增長了43.7%。截至2020年12月，我國網(wǎng)民規(guī)模為9.89億,較2020年3月新增網(wǎng)民8540萬,互聯(lián)網(wǎng)普及率達70.4%，較2020年3月提升5.9個百分點。

中國互聯(lián)網(wǎng)絡信息中心發(fā)布的第48次《中國互聯(lián)網(wǎng)絡發(fā)展狀況統(tǒng)計報告》顯示，截至2021年6月，我國網(wǎng)民規(guī)模達10.11億，較2020年12月增長2175萬，互聯(lián)網(wǎng)普及率達71.6%。十億用戶接入互聯(lián)網(wǎng)，形成了全球最為龐大、生機勃勃的數(shù)字社會。

6、移動電話基站總數(shù)逐年遞增，5G基站總量占全球60%以上

根據(jù)工信部統(tǒng)計，2021年，全國移動通信基站總數(shù)達996萬個，全年凈增65萬個。其中4G基站達590萬個，5G基站為142.5萬個，全年新建5G基站超65萬個，我國已開通5G基站數(shù)量全球排名第一，每萬人擁有5G基站數(shù)達到10.1個。

行業(yè)競爭格局

區(qū)域競爭：北京市電信業(yè)務總量最多

由于經(jīng)濟較發(fā)達地區(qū)人口基數(shù)較大，對移動通信的需求也較大，目前我國電信業(yè)務主要集中在東南部經(jīng)濟較發(fā)達地區(qū)。截至2020年末，北京市電信業(yè)務總量全國最多，為3251.1億元;進入前十的城市還包括廣州、深圳、重慶、上海、成都、鄭州、武漢、佛山和南京。但是可以看到，這些城市的電信業(yè)務總量梯級分布較明顯，如排名第十的南京電信業(yè)務總量為1059.0億元，與北京市的電信業(yè)務總量相差2192.1億元。

注：截至2022年2月各省份基本均未發(fā)布2021年電信業(yè)務總量數(shù)據(jù)，且2021年最新月度數(shù)據(jù)公布不一致，故此處以各省市2020年數(shù)據(jù)為標準進行對比;浙江省統(tǒng)計局未單獨公布各市2020年電信業(yè)務總量。

2、企業(yè)競爭：參與者眾多，各細分領域市場份額集中度較高

近年來我國電信業(yè)務發(fā)展較快，市場參與者眾多，每個領域的優(yōu)勢競爭者各不相同。

(1)電信運營服務：中國移動獨占中國電信運營市場的半壁江山

目前，中國電信運營行業(yè)三大龍頭企業(yè)分別是中國移動、中國電信、中國聯(lián)通;2020年，按營業(yè)收入計，三大運營商的市場份額占比分別為52%，27%和21%，中國移動獨占中國電信運營市場的半壁江山。

(2)通信設備制造：華為市場份額暴跌，vivo、OPPO、小米等品牌市場份額增長迅速

通信設備制造方面，根據(jù)國際數(shù)據(jù)公司(IDC)數(shù)據(jù)，2020年第三季度，中國排名前六的廠商依次是華為、vivo、OPPO、榮耀、小米、蘋果;其中，只有蘋果公司手機出貨量同比增長。

反觀2021年第三季度，華為市場份額從去年的30%暴跌至8%，同比跌幅近74%，市場份額在中國前五大智能手機廠商排行榜中被歸為“其他”類別中。除此以外vivo、OPPO、小米、蘋果四大品牌市場份額均有不同程度的增長。其中vivo憑借23%的市場份額位居榜首，OPPO則憑借20%的市場份額排名第二，而榮耀手機居于第三，小米和蘋果的市場份額也分別增至14%和13%，居于榜單第四、五位。

(3)光通信產(chǎn)業(yè)：行業(yè)市場集中度較高，頭部企業(yè)占據(jù)著主要份額

當前，我國光纖光纜市場集中度較高，頭部企業(yè)占據(jù)著主要份額，這些企業(yè)主要包括長飛光纖、亨通光電、中天科技、烽火通信、特發(fā)信息、通鼎互聯(lián)、鑫茂科技、永鼎股份、通光線纜等。

通過網(wǎng)絡電信信息研究院發(fā)布的《2020年全球|中國光通信最具競爭力企業(yè)10強》數(shù)據(jù)顯示，在全球光纖光纜榜單中，10強企業(yè)中中國企業(yè)占據(jù)半壁江，長飛以9.14%的市場份額排名全球第二，中天科技以8.28%的市場份額居于第三，亨通以7.94%的市場份額位居第四，富通以7.49%的市場份額排名第七，烽火通信以6.48%的市場份額排名第九。

行業(yè)發(fā)展前景及趨勢預測

1、“十四五”信息通信行業(yè)建設繼續(xù)推進，網(wǎng)絡強國、數(shù)字中國建設高速推進

近年來，通信業(yè)呈現(xiàn)出以互聯(lián)網(wǎng)為主導的發(fā)展趨勢，技術和業(yè)務變革融合速度日益加快，涉及領域不斷延展，滲透程度越來越深，為行業(yè)持續(xù)發(fā)展帶來新的增長空間。

2021年11月，工業(yè)和信息化部發(fā)布了《“十四五”信息通信行業(yè)發(fā)展規(guī)劃》(以下簡稱《規(guī)劃》)，《規(guī)劃》明確了“十四五”期間推進信息通信行業(yè)發(fā)展的總體思路，即堅定不移推動制造強國、網(wǎng)絡強國、數(shù)字中國建設，系統(tǒng)部署新型數(shù)字基礎設施，有效推進網(wǎng)絡提速提質(zhì)，著力強化新技術研發(fā)和應用推廣，建立完善新型行業(yè)管理體系，持續(xù)提升行業(yè)服務質(zhì)量和安全保障能力，切實增強行業(yè)抗擊風險的能力水平，實現(xiàn)行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展。

與以往的五年規(guī)劃相比，本次《規(guī)劃》一方面進一步凸顯了信息通信行業(yè)的功能和定位：是構(gòu)建國家新型數(shù)字基礎設施、提供網(wǎng)絡和信息服務、全面支撐經(jīng)濟社會發(fā)展的戰(zhàn)略性、基礎性和先導性行業(yè)。另一方面進一步強化了堅持新發(fā)展理念、堅持系統(tǒng)觀念方面的有關要求：一是《規(guī)劃》全面對接國家關于新發(fā)展階段、新發(fā)展理念和新發(fā)展格局的戰(zhàn)略構(gòu)想和相關規(guī)劃體系，提出行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展新思路，設定6大類20個量化發(fā)展目標;二是《規(guī)劃》確定了五個方面26項發(fā)展重點和21項重點工程，首次明確提出了加強跨地域跨行業(yè)統(tǒng)籌協(xié)調(diào)的重點任務，并通過增加工程數(shù)量進一步明確了任務落地實施的重點和抓手。

《規(guī)劃》適應信息通信行業(yè)內(nèi)涵擴大和結(jié)構(gòu)變遷的新情況，牢牢把握高質(zhì)量發(fā)展這個主題，內(nèi)容上呈現(xiàn)以下亮點：

2、“十四五”通信產(chǎn)業(yè)發(fā)展趨勢：基礎設施建設能力顯著提高，向國際一流水平邁進

整體來看，未來我國通信行業(yè)將顯著提高基礎設施建設、數(shù)據(jù)與算力設施服務以及網(wǎng)絡數(shù)據(jù)安全治理等方面的能力，并向國際一流水平邁進。

以上數(shù)據(jù)參考前瞻產(chǎn)業(yè)研究院《中國通信產(chǎn)業(yè)發(fā)展前景預測與投資戰(zhàn)略規(guī)劃分析報告》，同時前瞻產(chǎn)業(yè)研究院還提供產(chǎn)業(yè)大數(shù)據(jù)、產(chǎn)業(yè)研究、產(chǎn)業(yè)鏈咨詢、產(chǎn)業(yè)圖譜、產(chǎn)業(yè)規(guī)劃、園區(qū)規(guī)劃、產(chǎn)業(yè)招商引資、IPO募投可研、IPO業(yè)務與技術撰寫、IPO工作底稿咨詢等解決方案。

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